解放前的旧上海，大资本家、军阀、投机商人、洋人、流氓、骗子横行于世，他们过着养尊处优、挥金如土的腐败日子，而底层人民则穷苦不堪，生活艰辛。　　大头、圆鼻子、三根头发、瘦小身材，这个外貌滑稽的男孩就是本片的主人公三毛（王龙基 饰）。三毛自幼失去父母，无依无靠的他终日在上海街头流浪，身无分文的他饿极了甚至吃刷广告的浆糊，困了就睡在垃圾车里。为了生存他送报纸、推黄包车、捡烟头，然而霉运却总尾随其后，...

　　上海某肉联加工厂工会主席大李（刘侠声）是个热心人，却有个不雅的“气象台”绰号：他工作虽积极，身体却由于不运动十分糟糕，一到阴雨天就会腰酸腿疼，邻居只要见他手拿雨伞出门，效仿着准没错。车间主任老李（范哈哈）认为工作远比体育重要百倍，很是不满成日嚷嚷要在厂里搞种种体育活动的儿子小李（姚德冰）。厂里职工大力士（关宏达）自认力气大过天，对体育活动也是一脸不屑。　　小李和其他热爱体育的同事商量，决定选出...

　　地主刘大爷的儿子刘大痴又傻又哑，不慎落水里被佃户林大雄所救。霸道苛刻的刘大爷准备赏大雄一块银元了事，其继室却看中了大雄的健壮英俊，定要大雄在家中做长工。大雄与佃户庄老爹的女儿小娟相爱，小娟之兄大牛与刘家管家胡二爷之子小胡有过磨擦，胡二爷因此怀恨在心。胡二爷欲捉大牛去做修城的民夫，大牛闻信逃走，庄老爹却被抓进庄中地牢。小娟去求刘大爷，杨氏发现了大雄与小娟的恋情，便让刘大爷将小娟嫁给大痴。大雄此时...